Программы / Бизнес-ланч

Ведущий: – Добрый день. Это программа «Бизнес-ланч». У микрофона Ярослав Богдановский. Поговорим о частных инвестициях У нас в гостях Ирина Котова, руководитель представительства компании «ФИНАМ» в Перми. Ирина, здравствуйте.

Гость: – Здравствуйте.

Ведущий: – Поговорим про инструмент, который позволяет резко повысить уровень диверсификации портфеля частного инвестора, защитить средства от девальвации и с минимальными издержками инвестировать в акции компаний крупнейших развитых и развивающихся экономик. Поговорим мы сегодня о такой ценной бумаге, как акция ETF. Называют её эксперты эффективной ценной бумагой. Ирина, давайте для начала разъясним, что же это такое –  ценная бумага «акция ETF», что же это за инструмент.

Гость: – Если говорить о том, как ETF переводится, то это фонд, торгующийся на бирже. Это биржевой инвестиционный фонд, акции которого свободно обращаются на бирже. Таким образом, эта бумага может быть куплена и продана через брокера в любой момент. И в этом важное отличие акций ETF от того же, например, пай-пифа. Инвестор может моментально избавится от бумаги, тогда как реализация паёв требует, например, 2-3 дня. Это если мы сравниваем с ПИФами, потому что они были некогда популярными, но в связи с кризисом, который переживает в настоящий момент индустрия, коллективные инвестиции почти исчезли из инструментария у широкой аудитории. Хотелось бы более подробно остановиться и рассказать, что такое ETF, и как же он работает. В портфель фонда ETF покупаются акции, которые входят в состав, например, такого индекса как SNP500. Соответственно динамика акций фонда в точности повторяет динамику индекса. Таким образом, покупая ETF, клиент, инвестор покупает весь индекс, а не отдельные бумаги этого индекса. Можно сказать, что эта диверсификация позволяет эффективно снизить риски вложения в одну компанию. Таким образом, этот инструмент является высоконадёжным и защищённым. Понятно, что инвестировать, например, в ETF широкого рынка США, включающего более 600 акций, в том числе таких известных компаний, как Apple, Google, проще, чем покупать эти акции в отдельности. Это понятно даже простому обывателю. Данный инструмент позволяет с более низким уровнем входа купить эту бумагу и получать от этого процент, получать доходность. С  ETF не возникнет проблем у клиента, как физического, так и юридического лица. Бумаги торгуются на Мосбирже и не требуют от покупателя статуса квалифицированного инвестора. Таким образом, акции ETF на данный момент набирают свою популярность, выходят в массы, о них узнают больше, потому что действительно интересный инструмент, в который можно инвестировать. К примеру могу сказать, что если на Московской бирже стоимость одной акции ETF на индекс информационных технологий США составляет менее 3 000 руб., то есть наглядно понятно, что входной порог не очень высокий. Сейчас также на Московской бирже российским инвесторам доступны акции 11 биржевых фондов, которые инвестируют в еврооблигации как российских эмитентов, в золото-слитках, в акции США, Китая, Японии, Германии. Австрии и Великобритании. Каждый из этих фондов имеет определённые преимущества, которые могут быть использованы инвестором в своих целях. Например, бумаги упомянутого фонда, инвестирующего в индекс информационных технологий США номинированы в долларах США. Это означает, что владелец ETF оказывается надёжно защищён от девальвации рубля. Не менее интересен ETF и как способ инвестирования в драгоценные металлы. Этот момент тоже нужно рассмотреть. Например, торгующийся на Московской бирже ETF на физическое золото максимально точно отслеживает цену золота на глобальном рынке. Таким образом, стоимость его активов привязана на 100% к цене золота, то есть мы можем однозначно проследить динамику за последний, например, период и можем выбрать как инструмент инвестирования данный ETF. И, конечно, клиенту будет интересен такой инструмент, как ETF-но-корпоративные облигации, еврооблигации российских эмитентов. То есть это, прежде всего надёжность, низкий уровень риска и соответственно средний доход, сопоставимый с уровнем рисков.

Ведущий: – Если посмотреть немного предысторию вопроса, поправьте, если я ошибусь, Ирина, ценные бумаги ETF – это уже зарекомендовавшая себя история. Коль скоро нормативная база датируется 96 годом Федеральным законом «О рынке ценных бумаг». То есть в новейшей истории России это уже не новость. Правильно ли будет сказать, что это такая (я очень грубо, и, конечно же, профессиональные финансисты сейчас, может быть, улыбнутся у радиоприёмников) мультиакция получается. Такая упаковка, за которой стоит что-то большее?

Гость: – Да, конечно. Данный инструмент интересен, он существует довольно давно. Единственное, что у нас население, наши инвесторы мало знают данный инструмент. Понятно, что профессиональные инвесторы знают, конечно же, но есть категория инвесторов, которые не сильно ориентируются в этом вопросе, для них это что-то новое и, может быть, даже что-то непонятное. Но при этом хочу повторить, что в офисе компании можно получить абсолютно полную информацию и рекомендации, например, по размещению своих денежных средств в ETF. Поэтому можно позвонить, можно записаться на консультацию, можно просто прийти в офис «ФИНАМ» и получить рекомендации.

Ведущий: – Каким инвесторам вы бы рекомендовали этот инструмент – ETF?

Гость: – На самом деле для широкого спектра клиентов, потому что, во-первых, порог входа низкий, то есть  клиенту и инвестору, который только начинает это возможно. И обратиться может инвестор как с небольшим уровнем капитала, так и с большим уровнем капитала, и тот человек, который в этой сфере уже давно и обладает определённым уровнем знаний.

Ведущий: – Тот факт, что этот инструмент использует иностранные инвестиционные фонды, он в пользу чего говорит?

Гость: – Во-первых, так как использует иностранные фонды, и в любом случае, как я ранее говорила, что даже номинированные в долларах США – это всё-таки определяет некую защиту от девальвации рубля. В целом можно сказать о том, что для того, чтобы девирсифицировать свой портфель, для того, чтобы получить максимальный доход по вложенным средствам, инструмент такой, как ETF необходимо рассматривать тоже.

Ведущий: – Это не универсальное решение всех проблем и задач, но это…

Гость: – Конечно. Мы же не говорим, что в один инструмент мы вложим все деньги и будем ждать определённых прибылей. Это как дополнительный инструмент, инструмент, на который нужно обратить внимание. И мы рекомендуем на него обратить внимание долгосрочным инвесторам в первую очередь, потому что динамика наблюдается в определённый период, не короткий, он более длительный. Пользователи, инвесторы оценят его в полной мере, потому что это инструмент обладает высокой надёжностью, в первую очередь, стабильным доходом и низким порогом входа. И ликвидность бумаг на высоком уровне.

Ведущий: – Давайте резюмируем. ETF – это инструмент для инвестора, который хочет вложить деньги, естественно, с максимальной степенью надёжности, как и все, впрочем, инвесторы. Но это инструмент про то, как при игре в долгую обеспечить себе гарантированный доход.

Гость: – Да, конечно.

Ведущий: – Тот факт, что при помощи данного инструмента можно увидеть в открытых источниках, как правильно – котируется, номинируется, используются акции ведущих корпораций, в частности, Apple, Microsoft, говорит в пользу высоких гарантий? Я имею в виду, коль скоро такие надёжные, состоявшиеся участники мировой экономики.

Гость: – Да, конечно. Это те эмитенты, которые высоконадёжны, и поэтому инструмент является очень стабильным, доходным и надёжным, опять же повторюсь.

Ведущий: – И в принципе это сделать может каждый житель Перми, каждый слушатель, который желает стать инвестором.

Гость: – Да, абсолютно. И я всё-таки слушателям настоятельно рекомендую размещать денежные средства не только во вклады, а расширить свой кругозор и инвестировать свои денежные средства в ценные бумаги, в акции, в том числе в ETF, например. Как это сделать – мы вам расскажем обязательно при обращении. Будем рады обращениям. Дело в том, что доходность здесь гораздо выше, чем по тем же вкладам, которые размещаются в банке. К сожалению, у нас уровень инвестирования у нас в Перми и Пермском крае, да и целом в России, невысок. Всё равно подавляющая часть денежных средств находится во вкладах и депозитах.

Ведущий: – Спасибо, Ирина. До свидания.